Tiền tệ kỹ thuật số CBDC không thể sử dụng

Vào năm 2009, tiền mã hóa đã thu hút sự chú ý của công chúng, thị trường tiền tệ kỹ thuật số là miền Tây hoang dã. Bitcoin và nhiều kẻ bắt chước nó đã sinh ra là điều mới. Đã thu hút sự chú ý của các nhà công nghệ và những người đang tìm kiếm các giải pháp thay thế cho các dịch vụ tài chính cơ bản. Ở giai đoạn đầu hoạt động sôi nổi và lạc quan không tưởng, thị trường tiền tệ kỹ thuật số chắc chắn đã được đánh dấu bằng những đổi mới. Nhưng nó cũng bị đánh dấu bởi sự hiểu lầm, không ổn định, gian lận và ít kiểm soát.

Bây giờ, mười năm sau, khoảng 80% ngân hàng trung ương đang nghiên cứu, thử nghiệm và phát triển các loại tiền tệ kỹ thuật số của ngân hàng trung ương (CBDC). Và 20% cho biết họ sẽ có thể cung cấp các loại tiền kỹ thuật số vào năm 2025.

Mặc dù Bitcoin vẫn có những người ủng hộ, nhưng nhìn nhận lại, giá trị thực của nó có thể là chất xúc tác để thúc đẩy thế giới tuân theo mã hóa, sự tin cậy phân tán và các hệ thống đa phương.

CBDC là gì?

Thuật ngữ CBDC có thể đề cập rộng rãi đến bất kỳ đại diện kỹ thuật số nào của các quỹ ngân hàng trung ương, bao gồm số dư tài khoản kỹ thuật số của các ngân hàng thương mại trong tài khoản Fed. Sự đổi mới ở đây là mã hóa, tạo ra một đại diện kỹ thuật số duy nhất về giá trị và phục vụ cùng một chức năng trong lĩnh vực kỹ thuật số như việc sử dụng tiền tệ cứng trong thế giới vật chất. Với mã thông báo, một giao dịch thành công phụ thuộc vào tính hợp lệ của chính mã thông báo, chứ không phụ thuộc vào thực tế là có đủ tiền trong tài khoản.

Các loại tiền kỹ thuật số được mã hóa có tính linh hoạt hơn và khả năng xử lý các giao dịch quy mô lớn, bao gồm cả thị trường chứng khoán. Bởi vì họ dựa trên các công cụ phi tập trung như công nghệ sổ cái phân tán, họ có thể giảm sự chậm trễ, sai sót và chi phí điều chỉnh.

Điều gì khiến Ngân hàng Trung ương lo lắng?

Các ngân hàng trung ương đang hợp tác với các loại tiền kỹ thuật số vì họ nhận ra rằng vẫn còn những kẽ hở và điểm yếu trong hệ thống tài chính trong tất cả các công việc được thực hiện để củng cố hệ thống tiền tệ kể từ cuộc khủng hoảng tài chính.

Các công ty tài chính lớn tập trung rủi ro và thanh toán quốc tế có thể chậm và tốn kém.

Ngược lại, ở nhiều quốc gia, bao gồm tài chính vẫn còn là một vấn đề. Chỉ riêng tại Hoa Kỳ, hàng chục triệu người tiêu dùng không có tài khoản ngân hàng hoặc nợ tiền mặt phụ thuộc quá nhiều vào tiền mặt, trong khi các giao dịch tiền mặt ở các thị trường mới nổi như Mexico chiếm hơn 80%.

Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc hiện là ngân hàng dẫn đầu thế giới trong việc thực hiện CBDC. Trung Quốc đã tung ra tiền kỹ thuật số tại bốn thành phố thông qua hơn 100.000 ví kỹ thuật số cá nhân và 9.000 ví kỹ thuật số doanh nghiệp, với số tiền xử lý hơn 160 triệu đô la.

Cho đến tháng 2, các nhà hoạch định chính sách của Mỹ vẫn công khai hoài nghi về CBDC. Chỉ tám tháng sau, các cơ quan quản lý đang tìm cách đóng một vai trò tích cực hơn trong việc định hình tương lai của các loại tiền kỹ thuật số. Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell, báo cáo với Ủy ban Hạ viện về Dịch vụ Tài chính CBFV vào tháng 9, cho biết: Chúng tôi có trách nhiệm hiểu và nắm rõ điều này. Không phải một ngày nào đó thức dậy và nhận ra rằng đô la Mỹ không còn là đồng tiền dự trữ của thế giới bởi vì chúng ta đã bỏ lỡ nó.

Vai trò của ngân hàng ngày càng tăng

Mặc dù các CBDC nước ngoài và tiền tệ kỹ thuật số tư nhân chưa gây ra mối đe dọa đối với vị thế của đồng đô la Mỹ như là đồng tiền dự trữ của thế giới, nhưng điều quan trọng là phải hiểu cách các đồng tiền mã hóa của ngân hàng trung ương có thể thay đổi thế giới của chúng ta. Khi Cục Dự trữ Liên bang dần dần bổ sung đô la Mỹ được mã hóa vào tiền tệ vật chất đang lưu thông, các nhà lãnh đạo ngân hàng cần dành thời gian suy nghĩ về ý nghĩa của một loại tiền kỹ thuật số thực sự đối với doanh nghiệp và khách hàng của họ.

Ví dụ, một số nhà lập pháp và học giả tin rằng tiền tệ kỹ thuật số có thể loại bỏ nhu cầu in và gửi hàng triệu tờ séc giấy, do đó hỗ trợ trong cuộc chiến chống COVID-19 hiệu quả hơn.

Đối với các doanh nghiệp nhỏ, CBDC cũng có thể cung cấp một cách để kiểm soát chi phí, giúp quản lý những người nhận tiền và cách chúng được sử dụng. Để đảm bảo rằng chúng được sử dụng, ví dụ, để hỗ trợ tiền lương.

Tiền tệ kỹ thuật số cũng có thể trở thành một công cụ quan trọng trong việc sử dụng hệ thống tài chính. Giúp những người hiện đang gặp hạn chế trong dịch vụ với các ngân hàng truyền thống. Được cung cấp bởi các tổ chức nhà nước hoặc tư nhân, ví kỹ thuật số sẽ trở thành một phương thức gia nhập chi phí thấp vào thế giới dịch vụ tài chính. Sự gia tăng của điện thoại thông minh, sự ra đời của công nghệ 5G và sự phát triển của công nghệ sổ cái phân tán có thể giúp thay thế tiền mặt trong nhiều giao dịch, cho phép người tiêu dùng không chỉ sử dụng các phương thức thanh toán kỹ thuật số an toàn mà còn sử dụng các chức năng bổ sung như bảo hiểm, bảo hiểm ngắn hạn và tín dụng thông thường.

CBDC được mã hóa cũng sẽ cung cấp một nền tảng cho sự đổi mới của khu vực tư nhân. Dựa trên CBDC, khả năng lập trình tiền tệ kỹ thuật số có thể được sử dụng để hạn chế việc sử dụng của người tiêu dùng hoặc liên kết các mục dữ liệu khác với tiền tệ, do đó thiết lập các tính năng hoặc lợi ích hướng đến người tiêu dùng, chẳng hạn như bảo vệ quyền riêng tư hoặc phần thưởng cho lòng trung thành.

Kỷ nguyên đầu cơ vào tiền kỹ thuật số đã qua. Kỷ nguyên giới thiệu của họ đã bắt đầu. Trong vài năm tới, chúng sẽ trở thành hiện thực ở nhiều nước trên thế giới và tác động của chúng đối với lĩnh vực ngân hàng sẽ rất lớn.